РАЗБЕРИСЬ. ЧТО. ЗА. БИРЖА.

Об авторе оригинальной статьи: Дэвид Сильвер — основатель Silver Miller, одной из крупных юридических консультационных фирм в области криптовалют. Silver Miller ведет дела против мошеннических обменников и вводящих в заблуждение инвестиционных предложений. Фирма в основном занимается судебной защитой жертв финансового мошенничества.

«Если возьмешь синюю таблетку, игре конец. Проснешься у себя в кровати, будешь верить во что хочешь. Возьмешь красную – останешься в Стране Чудес, и я покажу тебе, насколько глубока кроличья нора» — Морфеус, «Матрица» (1999).

Я вырос в семье нью-йоркского адвоката по личным травмам, и законы со мной рука об руку с самого детства. До того, как я основал свой проект, около 10 лет я работал в Вашингтоне, в одной из самых крупных и шикарных юридических компаний в стране. Я даже представлял в суде большие компании и больших людей.

Но это никак не подготовило меня ко входу в мир цифровых валют. Я был будто Киану Ривз, попавший в свой цифровой мир «Матрицы», и случилось это со мной в пляжном баре в 2014 году.

После пары стаканов один из моих приятелей достал смартфон и переслал мне 5 биткоинов, чтоб впечатлить остальную компанию. Примерно как та таблетка, которую проглотил Нео, присланные биткоины открыли мне дорогу в настоящую Страну Чудес, где я каждый день продвигаюсь теперь по кроличьей норе всё глубже. (Кстати говоря: спасибо тебе, неназванный друг! Мне все еще надо перебросить эти биткоины в такой же кошелек, в каком ты хранил их почти четыре года назад!)

Но в криптовалютной отрасли я занимаюсь не этим.

За последние три года я подавал иски против Cryptsy, Coinbase, Kraken, Tezos и Monkey Capital, это так, если припомнить парочку. Еще больше исков последует в будущие дни, месяцы, годы. Смею сказать, я начал больше судебных разбирательств в этой области, чем любой другой адвокат в стране. В США я выступаю на конференциях, веду лекции, снимаюсь по телевидению.

Меня цитируют в статьях CoinDesk, Reuters, Bloomberg и The Financial Times по теме криптовалют и биткоина в качестве инвестиционного актива.

Люди не перестают спрашивать: «Биткоин – это хорошее вложение? Если да, то где мне его купить?»

И вот, обозревая всю криптовалютную Страну Чудес с высоты своего опыта, я отвечаю людям: «Я не имею никакого, $#@#$%, понятия, вырастет биткоин или упадет, и какой альткоин сегодня лучше купить, и где его купить!».

А следующий вопрос обычно такой: «Нет, ну правда, куда вложиться?». Я только могу посмеяться и сказать про себя: «Если бы я знал, куда, я бы уже и сам вложился». К вашему сведению, я никуда и ничего не вкладываю, просто потому, что я не знаю, как поведет себя цена на биткоин. Если бы я знал, я бы купил их еще в 2014, сразу после того, как мой друг перевел мне те первые пять.

Обменники лгут

По поводу лишь одного я могу высказаться в некоторой степени со знанием дела: сейчас те, кто впервые сталкиваются с криптовалютой, убеждены, что все американские криптовалютные биржи одинаковы.

Этот миф – самая большая угроза деньгам инвесторов. РАЗБЕРИСЬ. ЧТО. ЗА. БИРЖА.

Разница есть между Bittrex, Poloniex, Coinbase, Kraken, Gemini и целой россыпью других бирж, поменьше. Они не одинаковые. Цены на токены разные, правила и законы, которым подчиняется биржа, разные, степень защищенности и качества их руководителей – разные.

Биржи по-разному справляются с неприятностями и испытаниями. Я сейчас не собираюсь рекламировать какую-то конкретную биржу, но я могу сказать вам, что все они по-разному защищают клиентские активы, решают проблемы пользователей организуют службу поддержки. Некоторые работают, как настоящие банки, другие же больше как Берни Мэдофф — выглядят умными и состоятельными, а на самом деле обыкновенные жулики.

Что происходит, если цена молниеносно падает, и клиенты теряют свои деньги? Что происходит, если она молниеносно падает, но не на всех биржах, а только на одной? Что, если биржа предлагает своим клиентам услуги маржинальной торговли, игнорируя правила, по которым она должна вестись? А какие законы вообще применительно к ним действуют и какие государственные органы, теоретически, могут ввести их в силу? Что будет в случае взлома, ddos-атаки или любой другой катастрофы?

Некоторые биржи при крупных обвалах цен выплачивают страховку клиентам. Другие говорят своим пользователям, что им, #@$%, не повезло.

Хотя последнее, наверное, и хорошо для бизнеса, потому что неверно оформленные страховые выплаты – это обычно материал для судебных исков, но для клиента это уж точно не хорошо.

Если вы когда-нибудь слушали, как я выступаю на эту тему, то вы знаете, что я искренне верю в скорое принятие соответствующих законов в США, и верю, что они будут жесткими.

Точка перелома

В день, когда такие законы примут, слабые биржи обрушатся. Какие же выживут? Скорее всего, те, что управляются наиболее рационально и ведут дела прозрачнее всех, они расцветут. А что будет с остальными?

Удачи в подсчете потерь, если вы вложили деньги в одну из таких бирж. Это дорого, тратит много времени, и никогда не знаешь, что в итоге получится.

А вот среди ICO может оказаться чуть попроще выбрать жизнеспособные.

Выбирать надо так: надо лишь держать в голове, что пока ни один проект не показал себя живучим, даже те, что кажутся таковыми, может быть, погибнут в скором будущем, когда Дядя Сэм и его родственники по всему миру наложат руки на ICO и связанные с криптовалютами инвестиции.

Хоть я и полагаю, что к крипто-карнавалу присоединится еще больше народу, еще я считаю, что вмешательство государства и новые законы поменяют все правила. Есть запись, где я на камеру гарантирую криптовалютным компаниям бесплатную защиту в суде, если они купят абонемент на юридические услуги по цене более 1000$ в час; теперь я не могу обещать подобного.

Некоторые из моих дел в суде или дел моих коллег демонстрируют, что заблуждения, которым некоторые из этих компаний потворствуют, грубо нарушают закон. Еще не было такого ICO, которое бы по-настоящему обеспечило безопасность.

Вот, я это сказал. Я уверен, что где-то в потоке инвестиционных перспектив затеряны будущие Amazon или Netflix, но пока что для большинства людей стабильность традиционных инвестиций – это правильный выбор.

Для меня странно и в высшей степени иронично, что самопровозглашённые лидеры мнений в области юридических консультаций, работающие в крупнейших компаниях за уйму денег – это те же самые люди, что посредством СМИ советуют вкладывать лишь то, что вы можете себе позволить потерять.

Вот это и называется ужасная юридическая и инвестиционная консультация.

Моя точка зрения

В криптовалютной Стране Чудес лучший пользователь – это информированный пользователь.

Поясню: если моя фирма занята в судебном разбирательстве против биржи или компании, собравшей средства на ICO, то это еще не значит, что криптовалютные биржи или ICO незаконны или обречены на погибель.

Если переиначить слова персонажа Эми Гарднер в сериале «Западное крыло», я бы сказал вот что:

«Я был без ума от криптовалют гораздо дольше, чем вы о них знали. И я продолжу тыкать в них палкой. Так я продемонстрирую свою любовь».

Я показываю свою любовь, защищая клиентов, давно купивших биткоин, которых обворовали компании, решившие, что они стоят выше закона. Посредством своих исков я призываю к ответу разные компании по мере того, как они развиваются и растут, и я продолжу тыкать в них своей законодательной палкой. Это не означает, что криптовалюта или эти компании нравятся мне меньше. С их развитием и упрочнением позиций в США им придется уяснить, что с ответственностью приходят и судебные иски.

Ваши слова и действия имеют последствия. Если вы в этом сомневаетесь, то либо государственный аппарат, либо судебный пристав с иском от Silver Miller уже идут по вашу душу.

Будущий год обещает стать настоящей гонкой для всей отрасли.

Некоторые участники вашингтонской конференции FinTech 2017 утверждали, что 2018 станет «годом криптовалютных судебных тяжб». Наверное, они правы. Однако, если есть судебный процесс, значит, кто-то потерял деньги. А это плохо как для бизнеса, так и для рядовых пользователей. Надеюсь, что 2018 станет годом прозрачности и установления правил.

Щепотку туда, еще одну – сюда, не поскупимся, но уж точно и не пересолим. Хоть многие из моих клиентов начинали как анархисты и «либертарианцы в душе», их мировоззрения менялись, стоило мошенникам как-либо обмануть их.

Когда кто-нибудь украдет ваши деньги, вы потеряете свою собственность, то вы станете искать справедливости.

В США, чтобы добиться справедливости, нужны закон и порядок. В одном из моих дел требовалось получить решение федерального суда о возвращении моим клиентам более 11 000 украденных биткоинов, что сегодня оценивается в 150 млн. долларов. Когда у моих клиентов украли биткоины, их перестала волновать децентрализация и независимые анонимные платежи.

В тот момент их просто волновали пропавшие деньги.

И, по иронии судьбы, человеком, который помог моим подзащитным снова обрести веру в независимую от правительства криптовалюту стал… государственный служащий в халате и с молотком. Так что может быть, что определенное вмешательство государства в криптовалютную Страну Чудес – это не так уж и плохо.